Norwegian Air Shuttle sade på torsdagen att det tillfälligt skulle säga upp upp till hälften av personalen, efter USA:s reseförbud och det nya coronavirusutbrottet.
"De nya restriktionerna påförde ytterligare press på en redan svår situation, "Jacob Schram, VD för Norwegian, sade i ett uttalande, med hänvisning till 30-dagars reseförbud från Europa till USA som infördes av USA:s president Donald Trump.
"På grund av det extraordinära marknadsläget till följd av coronaviruset ... måste vi titta på alla möjliga åtgärder för att minska kostnaderna, "sade företaget i ett uttalande.
"Detta inkluderar tyvärr också tillfälliga uppsägningar av upp till 50 procent av våra anställda och antalet kan öka, "tillade det, bekräftar att personalen skulle släppas.
Lågprisbolaget sa också att det avbokade mer än 4, 000 flygningar, inklusive 3, 000 redan meddelat på tisdagen.
"Vi utesluter inte att andra kan följa, "sade flygbolagets presstalesman Lasse Sandaker-Nielsen till AFP.
"Situationen förändras från minut till minut, "sa han till AFP.
Enligt flygbolaget cirka 40 procent av dess långdistansflotta skulle vara grundad eftersom den avbröt majoriteten av flygningar från europeiska flygplatser till USA.
Företaget sa att det kommer att fortsätta flyga mellan London - vilket är uteslutet från reseförbudet - och USA, och hoppades kunna omdirigera så många av sina passagerare som möjligt.
Norska, som har varit i underskott i tre år och är mycket skuldsatt på grund av en ambitiös expansionspolitik, särskilt vid långdistansflyg, har rasat på Oslo börs.
På torsdag, efter tillkännagivandet av USA:s president, aktien sjönk med 22 procent. Aktien har sjunkit med över 80 procent den senaste månaden.
© 2020 AFP